2022年12月 气候变化报道媒体简报 全球林业碳汇市场持续升温， 高碳企业应警惕“洗绿”风险 绿色和平发布于2022年12月 简报重点 1. 全球自愿碳抵消市场林业碳汇交易迅速升温，2021年交易规模首次飙升至13亿美元以上。随着可再生能源项 目逐步被国际认证标准淘汰，而基于自然解决方案的关注度提升，林业碳汇碳抵消市场规模将持续扩大。但 这并不等于全球生态系统或森林系统碳汇能力将显著提升。 2. 国际市场对于碳抵消的质量十分关切，许多机构如TSVCM牵头制定标准以提升质量与市场信心。然而，对于 高碳企业采购大量林业碳汇以抵消化石燃料排放，社会抱有怀疑态度，近年来相关气候诉讼、 “洗绿”报导与 消费者投诉事件上升。 3. 高碳企业避免“洗绿”风险，优先直接减排是重中之重。第27届联合国气候变化大会（COP27）最新指南1呼 吁：化石燃料企业应该重新检讨净零排放目标，并指出碳抵消仅可用于价值链以外的碳减排，不可替代价值 链内（范围1-32）深度直接的碳减排。该自愿标准意味着许多企业的净零排放目标与碳抵消使用仍存在诸多 漏洞。 1. 2. https://www.un.org/sg/en/content/sg/statement/2022-11-08/secretary-generals-remarks-launch-of-report-of-high-level-expert-group-net-zerocommitments-delivered 根据 GHG Protocol, 范围 1 排放是指公司拥有或运营控制资产的直接 GHG 排放。范围 2 排放包含公司消耗已购买或获取的电力、蒸汽、加热或冷却而 产生的间接排放。范围 3 排放是在公司价值链中出现的所有间接排放（范围 2 未包含），其中包括上游和下游排放。范围 3 排放共有 15 个类别。https:// ghgprotocol.org/corporate-standard | 1 2022年12月 全球林业碳汇资金：自愿市场约为强制市 场1/3 一般来说，林业碳汇市场分为“自愿市场”与“强 制市场”。根据EM（Ecosystem Marketplace）统计3， 2000-2019年间，林业碳汇（含林业与土地利用碳抵消 信用）的自愿市场交易额累计达13.9亿美元，超过其 强制市场交易额的三分之一（表1）。 ● 强制市场，由政府统一监管的、以减少温室 自愿碳抵消市场总量扩大的背景下，林业与土地 利用碳抵消5的市场份额同样呈现出快速增长的趋势， 占2021年自愿碳抵消交易总量46%，相较之下2020年 仅为28%（表2）。林业与土地利用项目在各类碳抵消 中已经呈现出领先地位，逐渐超越可再生能源项目。 随着主流标准如Gold Standard6、VCS7在2019年末开 始将多数可再生能源项目排除在外，预计林业与土地 利用类碳抵消的市场份额将进一步扩大。 ● 2021年，林业与土地利用类碳抵消交易规模 气体排放总量为目标的市场，控排企业需交 相较2020年增长3倍以上，且量价齐升：交易 易碳配额或碳抵消信用，以满足监管要求 量约2.3亿个，均价为5.80美元/个，交易规模 约13亿美元；相较2020年分别增长294% 、 ● 自愿市场，往往由全球许多散点市场组成，如国际 7%、321%； 第三方核证机构相关、地区性自愿交易相关市场 全球自愿市场：2021年林业碳汇交易量 持续增长，达2.3亿个，占比46% ● 2021年1-8月 ，林业与土地利用类碳抵消签 8 发量与注销量同步提升，分别为1亿个、0.45 亿个；2021年前八个月较2020年全年增长 根据EM统计（图1）4，自愿碳抵消市场交易额再 88%、16%（表3）； 创新高，在2021年接近20亿美元，交易量接近5亿个 （本文将“碳抵消信用”简称为“碳抵消”，每个碳抵 ● 2021年交易的林业与土地利用类碳抵消中， 消量相当于一吨二氧化碳当量）。 REDD+（减少毁林和森林退化所致排放）项 表1 | 2019年累计国际主要林业碳汇资金规模（含市场交易与拨款） 资金类别 市场 非市场 资金名称 2017-2019（百万美元） 2000s-2019累计（百万美元） 强制市场林业碳汇交易 2,333.6 3,907.5 自愿市场林业碳汇交易 共计 REDD+拨款 397.2 1,717 4,447.8 1,393.6 1,935 7,236.1 数据来源：Ecosystem Marketplace 3. https://www.ecosystemmarketplace.com/publications/state-of-forest-carbon-finance-2021/ 4. https://www.ecosystemmarketplace.com/publications/state-of-the-voluntary-carbon-markets-2022/ 5. 6. 林业与土地利用项目以REDD+减少毁林与森林退化、造林与再造林、森林经营项目为主，包含少量避免林业转用、农林业、城市林业、土壤碳汇项目。 https://globalgoals.goldstandard.org/standards/202_V1.3_AR-Renewable-Energy-Acivity-Requierments.pdf 7. https://verra.org/wp-content/uploads/2019/04/VCS-v4-Revision-to-Scope-of-VCS-Program.pdf 8. Ecosystem Marketplace Database, https://data.ecosystemmarketplace.com/ | 2 2022年12月 目是主流，占65%；另外，VCS签发的碳抵消 ○ 量占75%，达1.7亿个 ； 9 除类”的林业与土地利用碳抵消，后者交易 均价为7.9美元/个，相较两类总体交易均价高 ○ 出约3美元（约60%），显示出市场对于“移除 芝加哥气候交易所交易额 再生能源项目 移除类碳抵消：泛指通过增加碳汇，从 大气中移除或封存二氧化碳的碳抵消， 如造林与再造林项目 类”的追捧。 自愿市场 常(business as usual)情境下减少二氧 化碳排放的碳抵消，如避免毁林项目、可 ● 2020-2021年，对比“（避免）减排类”与“移 图1 | 2005-2021年国际自愿碳抵消市场交易规模 （避免）减排类碳抵消：泛指相对一切照 累计交易额 $1,985M 2,000 1,800 $8.0B 1,600 5.0 1,000 $790M 800 600 $359M 400 $301M $48M 4.0 $602M $485M $444M $111M $530M $339M $298M $278M $296M $199M $146M $320M $520M pre- 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2005 3.0 累计交易额（十亿美元 $B） 年交易额（百万美元 $M） 6.0 1,200 0 8.0 7.0 1,400 200 9.0 2.0 1.0 0 数据来源：Ecosystem Marketplace 9. VCS签发碳抵消量基于Verra向EM的填报与披露的数据 | 3 2022年12月 表2 | 2020-2021年国际自愿碳抵消市场分类别交易量、均价与规模 2020 2021 交易量 (百万吨CO2e) 交易均价 (美元) 交易规模 (百万美元) 交易量 (百万吨CO2e) 交易均价 (美元) 交易规模 (百万美元) 林业与土地利用 57.8 5.40 315.4 227.7 5.80 1,327.5 化学过程/工业制造 1.8 2.15 3.9 17.3 3.12 53.9 可再生能源 废物处理 93.8 1.08 8.5 2.69 22.8 4.34 36.2 能源效率/燃料替代 30.9 0.98 交通 1.1 0.64 家用/社区设备 农业 共计 8.3 0.5 203 101.5 30.4 0.7 10.38 4.7 - 516 211.4 11.4 10.9 8.0 5.4 1.0 493 2.26 3.62 1.99 5.36 1.16 8.81 - 479.1 41.2 21.9 43.3 6.3 8.7 1,982 数据来源：Ecosystem Marketplace，由全球230个市场主体填报，包括项目开发放、投资方、中间商 图2 | 2021年国际自愿碳抵消市场交易规模，亿美元 图3 | 2021年国际自愿碳抵消市场交易量，百万吨CO2e 其他 1.753 其他 54 8.8% 可再生 能源 4.791 24.2% 数据来源：Ecosystem Marketplace, 绿色和平 林业与 土地利用 13.275 67.0% 11.0% 可再生 能源 211.4 林业与 土地利用 227.7 46.2% 42.9% 数据来源：Ecosystem Marketplace, 绿色和平 | 4 2022年12月 表3 | 2020-2021年8月国际自愿碳抵消市场分类别签发量与注销量 2020 林业与土地利用 签发量 注销量 签发量 注销量 57,247,268 38,477,731 107,486,170 44,760,618 8,266,837 5,519,068 6,311,075 4,628,514 可再生能源 102,237,718 农业 125,351 能源效率/燃料替代 废物处理 12,249,756 化学过程/工业制造 总计 交通 其他 2021(1-8月) 41,152,446 100,601,884 1,792,683 112,144 35,466,709 1,582,333 7,845,430 5,971,932 6,293,883 3,029,002 7,459,956 3,551,151 190,723