2023年Q2暨上半年 中国新经济 创/业/投/资/数/据/分/析/报/告 国内一级市场投融资交易详情 中国并购交易详情 C O NTE NTS 中国IPO数据详情 值得关注的创业公司及人物 PART01 2023年Q2暨上半年 国内一级市场 投融资交易详情 2023上半年国内一级市场投融资交易概览： 国内投资交易额在新季度出现大幅下降，打破近6个季度最低 每半年度国内投融资事件及金额变化趋势 近6个季度国内投融资事件及金额 4500 4000 7083 3500 5961 3000 2500 4325 3070 1500 3502 3824 4115 3111 2217 2682 3441 2212 7000 1600 6000 1400 4000 3000 2000 1000 500 0 1800 5000 4648 2000 1000 7218 8000 2020H1 2020H2 2021H1 2021H2 数量 截止日期：2023年6月30日 2022H1 2022H2 2023H1 0 金额（亿人民币） 2500 1200 1825 1000 800 3000 2823 1685 600 1426 1904 1457 1920 2037 2000 1404 1225 400 1073 1139 1000 500 200 0 1500 2022Q1 2022Q2 2022Q3 事件数量 截止日期：2023年6月30日 2022Q4 2023Q1 2023Q2 0 融资总额（亿元） 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com  2023年上半年，国内一级市场投融资交易有2212起，同比下降29%；交易金额3441亿元，环比下降26%。一级市场交易仍持续下行 中。  2023年Q2国内新经济领域共发生1139起投融资事件，同比下降20.1%，环比略提升0.6%；总金额1404亿元，同比下降23.1%，环比 下降31%。  从投融资交易金额来看，国内投融资交易市场仍旧低迷。 国内一级市场投融资币种分布： 人民币融资是绝对主流，美元融资活跃度有所下降 近6个季度一级市场投融资币种占比情况  从近6个季度变化来看，人民币融资是绝对主流， 每个季度人民币融资占比均超过90%；美元融资活 跃度总体呈下降趋势。在最新的季度里，美元融资 人民币事件 100% 事件数量由2022Q1的158件下降到2023Q2的42 90% 件，降幅超过70%；从融资金额来看，人民币融资 80% 金额和美元融资金额呈负相关变动。  2023年Q2国内以人民币作为交易币种的投融资事 件有1096起，占比为96%；美元融资交易事件有 42起，占比4%，较去年同期下降3个百分点。  2023年Q2，人民币交易总金额占比由61%提升至 80%，与去年同期占比保持持平，美元交易金额占 比则由38%下降至20%，降幅较大。 70% 7% 9% 美元事件 7% 美元金额 4% 40% 30% 4% 80% 75% 61% 93% 93% 95% 94% 60% 96% 30% 25% 20% 19% 10% 2022Q2 2022Q3 截止日期：2023年6月30日 2022Q4 20% 10% 9% 2022Q1 50% 40% 38% 31% 80% 70% 68% 90% 100% 90% 81% 20% 0% 6% 91% 60% 50% 人民币金额 2023Q1 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 2023Q2 0% 国内一级市场投融资轮次分布： 近6个季度国内投资交易轮次占比相对稳定，早期投资事件仍为主流 近6个季度一级市场投融资事件轮次变化 种子轮/天使轮 A轮 B轮 C轮 D轮 E轮-IPO  近6个季度，B轮-D轮各轮投融资占比变动不 战略融资 大，而2023Q2的C及D轮交易事件较2023Q1 100% 90% 80% 70% 20% 1% 2% 5% 14% 60% 22% 1% 2% 4% 15% 1% 2% 5% 12% 11% 17% 17% 17% 1% 2% 1% 1% 5% 1% 2% 6% 6% 13% 12% 15% 38% 36% 39% 38% 39% 40% 30% 0% 为平稳；2023Q2战略融资事件占比为17%， 点。  2023年Q2，国内新经济领域A轮及以前轮次事 20% 10%  E轮至IPO阶段，连续6个季度占比均为1%，较 与上季度持平，与去年同期相比下滑5个百分 50% 40% 出现上升，均上升1个百分点。 21% 24% 2022Q1 2022Q2 25% 2022Q3 截止日期：2023年6月30日 23% 24% 2022Q4 2023Q1 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 20% 2023Q2 件占比为60%，新经济领域早期融资占比仍处 高位。从早期融资占比（A轮及之前）在近6个 季度的整体占比情况来看，早期投融资事件始 终是主流，占比在59%-64%之间。 国内一级市场投融资事件金额分布： 投融资事件集中在千万元级，巨额融资事件减少 近6个季度一级市场投融资事件金额占比  2023年Q2国内一级市场百万元级事件共有105起，占 比为9.2%，较上个季度相比有所下降。近6个季度百万 元级事件整体呈下降趋势，从2022Q1占比10%下降到 2023Q2占比9.22%。 百万元级 100%  2023Q2投融资事件交易多集中在千万元级，该层级事 70% 件为625起，占比高达55%。与去年同期相比交易数量 60% 减少59起，但占比提升7个百分点。近6个季度千万级 50% 事件呈上升趋势发展，占比集中在46%～55%。 40% 2023年Q2亿元级别事件为409起，已减少317起事 件，占比也由2022年Q1的43%，降至2023Q1的 36%。不过与上季度相比，巨额融资事件则出现上涨， 增加14起。 1亿元-10亿元 10亿元及以上 22 21 29 34 24 533 489 429 371 387 621 562 625 90% 80%  2022年Q1巨额融资事件（1亿元及以上）共有726起， 44 千万元级 30% 682 789 684 740 20% 10% 0% 170 188 199 141 116 105 2022Q1 2022Q2 2022Q3 2022Q4 2023Q1 2023Q2 截止日期：2023年6月30日 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 国内一级市场交易金额最高值和平均值： 新季度投融资金额最高值金额和平均融资额均大幅下降 近6个季度单笔事件平均融资额 各季度投融资最高值事件 2 300 40.2亿美元 200 30亿美元 150 100 20.8亿美元 182.94亿元 1.6 平均值（亿元） 20亿美元 120亿元 50 0 2022Q1 2022Q2 2022Q3 截止日期：2023年6月30日 2022Q4 2023Q1 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 2023Q2 单位：亿元 单位：亿元 250 1.68 1.57 1.28 1.31 2022Q2 2022Q3 1.9 1.23 1.2 0.8 0.4 0 2022Q1 截止日期：2023年6月30日 2022Q4 2023Q1 2023Q2 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com  国内新经济领域，2023Q2融资最高值金额明显下降，也是近6个季度投融资最高值事件经历连续5季度上涨后的首次下降，从2023Q1的 40.2亿美元（约合261.3亿元人民币）下降到20亿美元（约合143.78亿元人民币），与2022Q1持平。  此外，从近6个季度单笔事件平均融资额来看，在经历2022Q3至2023Q1的逐步回升后，2023Q2单笔事件平均融资额也出现显著下降，并 打破近6个季度最低值，单笔事件平均融资额下降至1.23亿元。 五大热门城市一级市场投融资热度趋势： 北京活跃度提升，投融资事件数量与上海并列第一 近6个季度投融资事件热门城市分布 300 250 100 700 300 230 246 600 224 195 196 200 150 800 324 141 119 191 201 119 115 86 99 61 182 173 154 131 94 93 79 50 0 165 177 177 142 106 101 75 单位：亿元 350 近6个季度热门城市投融资事件总额 500 300 2022Q2 上海 2022Q3 北京 截止日期：2023年6月30日 2022Q4 深圳 杭州 2023Q1 606 552 2023Q2 苏州 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com 377 321 283 200 100 622 563 400 0 2022Q1 726 580 137 289 173 145 2022Q1 110 90 2022Q2 上海 227 230 188 187 85 168 85 77 2022Q3 北京 截止日期：2023年6月30日 196 126 2022Q4 深圳 杭州 137 2023Q1 181 121 101 97 2023Q2 苏州 数据来源：IT桔子 © itjuzi.com  上海、北京、深圳、苏州、杭州为全国投融资最为活跃的五大城市。2023年Q2，北京投融资事件从2023Q1的154起上升到177 起，上涨14.9%，追平上海，与上海并列为投融资最活跃的城市。苏州投融资交易活跃度明显上升，交易事件数量首次赶超杭州， 位于第四。整体来看，五大城市近6个季度投融资交易量均呈下滑走势。  在投融资事件总额来看，2023Q2五大城市的投融资总额均大幅下降，上海仍然以227亿元交易额位列第一。苏州、杭州在2023 Q1交易额大幅